先週の金曜日、ブラジルのボペスパ指数は政治的混乱による売り圧力で始まり、0.1％横ばいの119,662ポイントで取引を終えた。同指数は、前週に0.9％下落した後、1年ぶりの安値に近づいている。  最近の政策金利決定は新旧政府の間に差が生じ、特にフェルナンド・アダジ財務大臣は公共支出の増加に反対している。こうした財政政策は、ブラジルの金融資産の価値を低下させている。国営石油会社ペトロブラス（Petrobras）の株価は、原油価格が上昇し続けた1週間後にもかかわらず、1％下落した。資源大手ヴァーレ（Vale）の株価は、鉄鉱石相場が上昇する中、0.4％下落した。鉄鋼メーカーのゲルダウ（Gerdau）は売りに押され1.7％下落した。しかし、いくつかの構成銘柄は上昇し、回復に貢献した。マガジン・ルイザ（Magazine Luiza）の株価は2.2％上昇、アンベブ（Ambev）は1.6％上昇、WEGは1.4％上昇した。  経済面では、ブラジル中央銀行の経済活動指数IBC-Brによると、4月の経済成長率は0.45％の予想に反してゼロ成長となり、経済の停滞を示唆した。インフレリスクを抑えながら政府支出を管理することが引き続き課題となっている。  （ブラジルベスパ指数年足チャート）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年6月14日現在、米ドル対カナダドルに関するテクニカル分析をお届けします。  要点  米5月の生産者物価指数（PPI）は前月比で-0.2%、2023年10月以来の大幅低下となぅた。先週の米新規失業保険申請件数は24.2万件で、2023年8月12日週以来の高水準となった。いずれのデータも、現在のインフレ伸びの低下を示唆するもので、景気減速の兆しが見られ、FRBは年内利下げへの扉は開いたままではある。  毎月発表される三大石油関連機構の報告書によると、市場の需要は低水準にあり、ロシアの5月の原油生産量はOPECプラスの国別割当量を上回り、義務を果たすことが約束された。需給の不一致で、原油価格には長期的な売り圧力がかかり、その結果、カナダドルも長期的にはほとんど上昇していない。  テクニカル分析  日足チャート分析  （米ドル/カナダドル日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は過熱圏で弱気シグナルを発しており、短期的な弱気派の勢力が優勢である。青のDIFラインが上昇の兆しを見せており、為替レートの上昇トレンドが続くと示唆している点が注目に値する。  65日線を割り込んでいない為替レートは、下降トレンドが到来することを確認できないが、現在の弱い反発の勢いに基づいて、前回の高値1.37905抵抗帯の状況に注目しよう。  最近の下落はまだ6月7日ローソク足の範囲内を推移しており、これは典型的なはらみ線パターンである。理論的には、6月7日のローソク足をどちらかの方向にブレイクすることがトレンドの方向性を示す可能性がある。  1時間足チャート  （米ドル/カナダドル1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は50の中央値の上で強気のシグナルが点灯し、短期的に為替レートが下げ止まって反転上昇する可能性がある。  今週に入り、米ドル対カナダドル相場はダブルトップパターンを形成している。ネックラインのサポートを下回った後、為替レートは一旦戻り、昨日ネックラインの抵抗帯まで反発した。為替レートがネックラインの抵抗帯を超えて上昇した場合、さらにカナダドル安の可能性があるだろう。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （米ドル/カナダドル30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

米労働統計局（BLS）が木曜日に発表した最新データによると、5月の生産者物価指数（PPI）は前年比で2.2％上昇し、アナリスト予想の2.5％を下回った。注目すべき点は、前回値が2.2％から2.3％へとわずかに上方修正されたことである。前月比では0.2％減と、前月の0.5％増を大幅に下回り、予想の0.1％増も下回った。  また、変動の大きい食品とエネルギーを除いた5月のコアPPIは前年同月比2.3%上昇し、市場予想の2.4%をわずかに下回った。同様に、前回発表されたコアPPIの数値は、当初の2.4%から2.5%に若干上方修正された。前月比では、コアPPIは0％で横ばいを示し、予想の0.3％増と前回値の0.5％増を下振れした。  米ドル指数は、前の取引日で0.5％下落した後、木曜日には104.85まで小幅回復した。年内の利下げ回数は1回のみと予測した金利ドットチャートを背景に上昇したが、その強さの一部は、予想を下回るインフレ指標によって相殺された。  （米ドル指数週足チャート）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年6月13日現在、米ドル対日本円に関するテクニカル分析をお届けします。  要点  米国5月の消費者物価指数（CPI）は前年同月比の上昇率が3.3%となり、3ヵ月ぶりの低水準となった。5月の米コアCPIは前年同月比で3.4％となり、2021年4月以来の低水準となった。インフレ率が予想外に鈍化していることから、トレーダーはFRBが11月利下げに踏み切る可能性は100％と見直している。  FOMCは政策金利を7回連続で5.25％～5.50％に据え置き、ドットチャートでは今年の利下げ回数予想を3回から1回に、来年は最大4回に上方修正した。パウエル議長は、インフレはかなり緩和されたが、まだ高すぎると述べた。今年これまでのところ、利下げを実施できるほどインフレが改善しているとの確信は得られていない。  日銀の金融政策決定会合が開催され、明日政策金利決定を発表する。市場は、日銀が金融引き締めに典型的な国債購入ペースを月あたり6兆円程度減速させると予想している。特に円安基調が続く中、円高傾向の可能性がある場合、こうした措置を取る可能性が高まっている。  テクニカル分析  日足チャート分析  （米ドル/日本円日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標のDIFラインとMACDラインの上昇が減速し、すぐに過熱圏までに上昇することはできず、現在、強気派の勢力は弱く、少なくとも短期的な円高の可能性があることを示唆している。  為替レートは65日線を下抜けた場合しか弱気トレンドの到来を確認することはできない。現在の反発が弱いから、リトレースメント78.6％水準付近で反発が終了する可能性を探し、その後下降に転じる可能性がある。  1時間足チャート  （米ドル/日本円1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は昨日のボトム圏から上昇に転じ、現在、まもなく過熱圏に入ろうとしており、為替レートには一定の確率で売り圧力がかかるだろう。  ドル円相場は今週、ソーサートップを形成している。昨日、ネックラインのサポートを下抜けた後、現在、ネックラインと黒い65日線の組み合わせた抵抗帯まで跳ね返されている。為替レートが抵抗帯を突破できなければ、更なる円高の可能性がある。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （米ドル/日本円30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年6月、米連邦公開市場委員会（FOMC）は7会合連続で、政策金利を5.25％～5.50％に据え置くことを決定し、市場予想とおりと一致した。インフレ率が2％近くまで安定しない限り、FRBは利下げが適切ではないと考えている。現在の金利ドットチャートでは、今年の利下げ回数は1回のみ、2025年は4回と予想されており、2024年と2025年の両方で3回ずつの利下げという3月時点の予想から変更されている。  FRBの経済見通しでは、GDP成長率の修正を行わず、2024年に2.1％、2025年と2026年に2％を維持した。しかし、個人消費支出価格指数（PCE）の見通しは修正され、2024年に2.6％（3月時点の見通しでは2.4％）、翌年は2.3％（同2.2％）になると予測された。  失業率は2024年には3月時点の予測とおり4%で安定すると予測される。ただし、2025年の失業率は4.2%と、前回予想の4.1%から若干上方修正された。  水曜日の米国株式市場はまちまちだった。S＆P500指数は0.85％上昇、ナスダックは1.54％上昇し、いずれも過去最高値を更新したが、ダウ平均は0.09％安の35ポイント下落した。ハイテク株はこの日の取引の上昇をけん引した。対照的に、エネルギー、一般消費財、公益事業セクターは不調だった。大型株では、アップル(AAPL.US)が2.86％上昇、エヌビディア(NVDA.US)が3.55％上昇、マイクロソフト(MSFT.US)が1.94％上昇した。企業ニュースでは、オラクル(ORCL.US)株がグーグルおよびオープンAIとの新たなクラウド提携のニュースを受けて13.32％急騰し、最高値を更新した。  （S&P500指数半年チャート）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年6月12日現在、ビットコインに関するテクニカル分析をお届けします。  要点  米国は5月の消費者物価指数（CPI）の発表を控えており、市場ではコアCPI（季節調整済み）が前回値の0.30％と同じく、0.30％と予想されている  米連邦準備制度理事会（FRB）は政策金利決定と経済見通しを発表する予定だが、市場はFRBが据え置くと予想し、アナリストはその後の記者会見でパウエル議長が比較的ハト派的な発言をすると予想している。  テクニカル分析  日足チャート分析  （ビットコイン/米ドル日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  昨日、指標のDIFラインとMACDラインが50の中央値を割り込み、短期線の弱気のセンチメントが優勢となっている。ただし、相場の下値抵抗が強いため、中央値付近で随時反転する可能性を警戒しよう。  黒い65日線と前回の下降トレンドの高さに相当する部分は、ビットコインの潜在的なサポート価格水準である。65540.64は重要な強気・弱気の分水嶺であるが、市場価格がこの重要なサポートを下抜けした場合、ビットコインは下落トレンドに突入する。  1時間足チャート  （ビットコイン/米ドル1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は過熱圏でシグナルが点灯しそうとしており、短期的な弱気派の勢力が優勢になる可能性を示唆している。相場は下降トレンドが続く可能性がある。  先週の金曜日から、ビットコイン価格の下落トレンドは明確になり、現在、1波と3波が完了し、ビットコイン相場は上昇第4波に入っている。2波はフラットの修正波であるため、エリオットの交互性の原則によれば、4波が振れ幅の大きい上昇になる可能性が高い。上の目標値は黒い65日線付近、そして第1波の終わりでもある68376.11付近になる。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （ビットコイン/米ドル30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

火曜日、選挙が近づく中、政治混乱が株式市場の重石となりCAC40指数は1.33％急落し、今年の最安値である7,789.21ポイントで取引を終えた。極右政党が大きく躍進した欧州議会選挙で、マクロン大統領は劣勢に立たされた。マクロン氏の大統領としての役割と外交・国防の主導権は変わらないが、今度の選挙の結果と新首相の任命によって、法案を押し通そうとする彼の努力が妨げられる可能性がある。マクロン派が今月末の選挙で敗北した場合、マクロン氏の辞任はフランス金融界の不安を高めるだろう。  格付け会社は、国民連合の勝利の可能性と相まって、政治的な不確実性がフランスの債務削減策を弱める可能性があると警告している。こうした懸念から、10年物国債利回り（OAT）は過去7ヵ月で最低の水準まで低下した。まもなく発表される米消費者物価指数（CPI）や米連邦準備制度理事会（FRB）の政策金利発表への期待が高まり、トレーダーは慎重姿勢を強めた。債券市場は反転し、銀行株の売り圧力が強まっている。ソシエテ・ジェネラル（Societe Generale）、BNPパリバ（BNP Paribas）、クレディ・アグリコル（Crédit Agricole）の株価はそれぞれ5.1%、4.1%、3.9%下落した。また、信用リスクに敏感な商業用不動産会社のウニベイル・ロダムコ・ウェストフィールドは4.3%下落した。  （CAC40指数月足チャート）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年6月11日現在、英ポンド対米ドルに関するテクニカル分析をお届けします。  要点  現在、英国の賃金は横ばい圏で推移しているため、英国のインフレはすぐには下降せず、ポンドが売られる傾向はほとんど見られない。本日、英国の5月の失業率が発表され、前回値は4.10％だった。もしこのデータが予想を上回れば、ポンドは上昇基調を維持する可能性が高い。  先週金曜日、米労働省が発表した非農業部門雇用者数は予想をはるかに上回り、米連邦準備制度理事会（FRB）の年内利下げ確率はさらに後退した。今週は消費者物価指数（CPI）とFRBの経済予想サマリーが市場の注目ポイントとなるが、もしFRBが常に引き締めの姿勢を示しているのであれば、米ドル指数のトレンドの反転も考えられるだろう。  テクニカル分析  日足チャート分析  （英ポンド/米ドル日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は3回連続で過熱圏で弱気のシグナルを発しており、シグナルの出現位置もどんどん低くなり、価格と合わせて見ると明らかな乖離傾向が見られる。昨日はDIFラインが50の中央値を割り込み、MACDラインはさらに中央値を割り込むと、売りでエントリーのチャンスが注目に値する。  為替レートは赤の33日線付近と、ソーサートップの緑のネックライン付近で阻まれている。為替レートは短期的に反発する可能性がある。移動平均線グループがゴールデンクロスで上昇基調を示し、為替レートが短期の移動平均線グループのサポートを下抜けたとしても、必ずしも楽観視はできない。  4時間足チャート  （英ポンド/米ドル4時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は過熱圏で強気のシグナルが点灯し、短期的な強気派が優勢であることを示唆している。為替レートが上昇に転じる可能性がある。  為替レート上昇の最初の目標値は、前回の下降トレンドの終点にも近い、黒の65日線付近となるだろう。サポート価格水準は、その下にある破線の200日線付近となる。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （英ポンド/米ドル30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

月曜日、WTI原油先物相場は、夏場の燃料需要増加への期待を背景に2.2％上昇し、1バレル77.4ドルと、1週間以上ぶりの高値となり、1日の上昇幅としては2月以来の最大となった。  投資家は現在、FRBの政策金利決定や米国のインフレデータなど、今後の金融動向を注視している。先週の金曜日に発表された米雇用統計は堅調で、原油市場の重荷となり、トレーダーは利下げ観測を後退させた。また、それと同時に、経済成長とエネルギー需要が下方修正された。  欧州では、政治動向が注目を集めている。フランスのエマニュエル・マクロン(Emmanuel Macron)大統領は、日曜日の欧州議会でマリーヌ・ルペン氏(Marine Le Pen)が率いる国民連合に敗北したため、国民議会（下院）の解散と早期選挙を発表した。  OPECプラスが減産の一部縮小を検討し、10月から2025年9月まで増産することで合意に達したことから、供給懸念が強まり、先週、原油価格は3週連続で下落した。  (WTI原油価格半年足チャート)  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年6月7日現在、ユーロ対米ドルに関するテクニカル分析をお届けします。 要点 先週の米新規失業保険申請件数は22万9000件で、予想の22万件を上回った。また、米4月の求人件数は、21年2月来の過去10年間で最低となった。 欧州中央銀行（ECB）は昨日、インフレ見通しを引き上げる一方で、2019年以来初めて政策金利を0.25%引き下げると決めた。また、ECB当局者は7月に2回目の利下げを実施することをほぼ否定した。 昨日の欧州中央銀行（ECB）の利下げは、ユーロを現在の不安定なトレンドから脱却させるまでには至らなかった。市場は今夜発表される米非農業部門雇用者数に注目している。その時、ユーロのトレンドの方向性は明確になるだろう。 テクニカル分析 日足チャート分析 （ユーロ/米ドル日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4） 指標は50の中央値を下回らなく、逆に、その上方で強気のシグナルを発している。これは5月末の分析でも強調されたことで、MACDラインが50の中央値を下回る場合のみ、弱気のトレンドに注目することができます。しかし、昨日は過熱圏に入っていないうち、弱気のシグナルが点灯したようで、現在強気・弱気のどちらかはまだ不透明であることを示唆している。 為替レートは移動平均線グループを引き返した後、力強く上昇し前回の高値を上抜いた。赤枠のブレイクアウトはまだはらみ線パターンであり、短期的な強気の勢いが優勢であることを示唆していることは注目に値する。 1時間足チャート （ユーロ/米ドル1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4） 為替レートは200日線を下回ったことはないが、最近のトレンドは基本的に短期移動平均線グループを軸として上下を繰り返し推移している。これは、現在相場の行き先が不透明であることを示唆している。 ユーロ対ドル相場の値動きはウォルフ波動パターンを形成しているようで、①と③を繋いで引いた線にある⑤をタッチしてから、短期平均線グループに阻まれながら下降している。為替レートがさらに下降している場合、最初の目標値は1.08623付近の④になり、次の目標値は①と④を繋いで引いた線になる。 トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター （ユーロ/米ドル30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP） 免責事項 本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。